PMJDY在一週內為1800萬印度人開設零餘額帳戶並附帶保險

2014年8月28日，印度金融服務部推出Pradhan Mantri Jan Dhan Yojana，首日目標為1000萬個帳戶。透過公營銀行舉辦的數千場開戶營，當天約開設了1500萬個帳戶。前提十分嚴峻：很大一部分印度家庭，尤其是農村家庭，從未擁有銀行帳戶，而是向放債人借貸。PMJDY將銀行服務視為必須向本國公民推銷的產品——免費、捆綁式，並送到家門口。

這項設計回應了人們卻步的所有原因。該帳戶不設最低餘額，因此永遠不會懲罰貧窮的存款人。每個帳戶都附帶一張RuPay金融卡和10萬盧比意外保險；總理在啟動當天又增加了3萬盧比人壽保險。運作良好的帳戶可獲得透支資格——這是來自銀行的信貸，而非放債人，對許多人而言是人生第一次。2014年8月23日至29日期間，經金氏世界紀錄驗證，該運動開設了18,096,130個帳戶——創下一週內開戶數量的最高紀錄。

這個帳戶也是一場更長遠布局的第一步。結合Aadhaar身分證號和手機號碼，Jan Dhan–Aadhaar–Mobile「JAM三合一」為政府提供了直接福利轉移的管道：補貼直接流入具名帳戶，而非經過容易漏損的中間人。截至2018年6月，該計畫擁有超過3.18億個帳戶，存款達7920億盧比——閒置餘額轉化為全球最大金融普惠管道的資金基礎。

零餘額帳戶，附帶卡片、保障與透支額度

零最低餘額消除了讓貧困家庭遠離銀行的費用與罰款恐懼。

捆綁式卡片、保險與透支額度讓帳戶在第一天就有開設價值，而非等到未來某個日期。

開戶營與銀行代理將註冊服務帶到村莊，而非要求村民前往分行。

為期一週的全國期限將政策轉化為運動，以金氏世界紀錄作為證明與行銷。

每個帳戶都成為直接福利轉移的落地管道，為銀行提供了長期留住低價值客戶的理由。

未開戶者並非無知——帳戶有實際成本且沒有明顯回報。讓它們免費，透過捆綁方案在第一天就有用，並將採用轉化為一場聲勢浩大、可衡量的運動。

增長持續複合：截至2017年8月有2.948億個帳戶，截至2018年6月超過3.18億個帳戶、存款7920億盧比，到2020年代中期已超過5.5億個。弱點很早就顯現——截至2016年5月，僅190萬戶家庭使用過透支額度，而2018年3月政府自己表示約20%的帳戶處於閒置狀態。但這些管道發揮了它們被建造的用途：世界銀行2025年的分析將2011年至2023年間約1.71億印度人脫離極端貧困歸功於JAM管道。一個免費帳戶與其說是銀行產品，不如說是國家基礎設施。