ベイラー病院は教師たちの前払い金をプールしてブルークロスにした

ベイラー大学の副学長だったジャスティン・フォード・キンボールは、大学病院の帳簿を精査し、教師たちが未払い請求の不釣り合いな割合を占めていることに気づいた。それは教師たちが無責任だったからではなく、一度の予測不能な入院が教師の数か月分の収入を超える費用になり得る一方、病院には一度に全額を支払えない患者から確実に回収する手段がなかったからである。その都度払いの医療は、双方に手に負えないオール・オア・ナッシングのリスクを負わせていた。教師たちは破滅的な請求のリスクを負い、病院は制御できない不良債権のリスクを負っていた。

どちらの側も単独ではこれを解決できなかった。教師たちは、何も起きない年にも過剰に払うことなく、まれな壊滅的な入院を賄えるだけの貯蓄を個々に行うことはできず、病院も、支払い能力の最も低い患者を締め出すことなく不良債権を補うために単純に価格を引き上げることはできず、解決しようとしていた問題を深めてしまうだけだった。

リスクを直接プールした。すべての教師が21日間のケアに対して月額50セントを支払い、健康な人の保険料が不運な少数の人を賄い、病院がプールを保有した。

ほとんどの教師は毎年ほとんどケアを必要としないため、その保険料がケアを必要とする少数の人を賄う。

病院がプールされたリスクを保有したため、保険料を設定するための正確な費用データを持っていた。

定額の月払いにより教師にとって費用が予測可能になり、オール・オア・ナッシングのリスクが取り除かれた。

顧客がまれな壊滅的費用に直面する場合、グループ全体から少額の定額支払いをプールし、リスクを予測可能で手頃なものにする。

教師のアルマ・ディクソンが1929年に最初に加入し、12月までにダラスの教師の4分の3が加入し、ブルークロスとして全国に広がった。ベイラー・プランはブルークロスの直接の祖先となり、その中核構造——予測不能な将来の費用を賄う定額の前払いをグループ全体でプールする——は、今日販売されているほぼすべての健康保険の根底にある基本的なアーキテクチャであり続けている。